Livret A, LDDS, LEP, livret jeune : taux, plafonds et ce qui se passe au-delà

Par Théophile Mazerolle · publié le 1ᵉʳ octobre 2026 · 7 min de lecture

Au 1ᵉʳ octobre 2026, le Livret A et le LDDS rapportent 1,7 % par an, le LEP 2,5 %, et le livret jeune au moins 1,7 %. Leurs plafonds sont de 22 950 € pour le Livret A, 12 000 € pour le LDDS, 10 000 € pour le LEP et 1 600 € pour le livret jeune. Les intérêts sont exonérés d'impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux.

Ces chiffres se retiennent vite. Ce qui se retient moins bien, c'est que le plafond limite vos versements, pas votre solde : un livret plein continue de grossir.

Le tableau des livrets réglementés

Le LDDS (livret de développement durable et solidaire) fonctionne comme un Livret A plus petit : même taux, plafond plus bas. Un enfant rattaché au foyer fiscal de ses parents ne peut pas en détenir.

Le LEP (livret d'épargne populaire) est réservé aux revenus modestes : en 2026, en métropole, le revenu fiscal de référence ne doit pas dépasser 23 028 € pour une part. Les seuils selon le nombre de parts, l'avis d'imposition qui compte et ce qui se passe si vos revenus dépassent sont détaillés dans LEP : qui y a droit en 2026.

Le livret jeune est le seul dont le taux n'est pas fixé par l'État : chaque banque choisit le sien, sans pouvoir descendre sous celui du Livret A. Avant 16 ans, un retrait demande l'accord des parents ; entre 16 et 18 ans, il est possible sauf opposition écrite de leur part. Le livret ferme automatiquement l'année des 25 ans de son titulaire.

Et le CEL, le PEL ?

Ce sont aussi des produits d'épargne réglementée, mais ils jouent dans une autre catégorie : ils servent à préparer un projet immobilier, et leurs intérêts sont imposés. Le CEL (compte épargne logement) rapporte 1,25 % depuis le 1ᵉʳ août 2026. Le PEL (plan épargne logement), lui, garde toute sa vie le taux fixé à son ouverture : 2 % pour un PEL ouvert depuis le 1ᵉʳ janvier 2026. Pour les CEL et PEL ouverts depuis 2018, les intérêts sont soumis à l'impôt sur le revenu et aux prélèvements sociaux.

Plafond de versement ou plafond de solde ?

C'est la confusion la plus courante. Le plafond d'un livret réglementé limite ce que vous y versez. Il ne limite pas ce que le livret contient.

Service-Public.fr le dit pour le Livret A : les intérêts générés chaque année « continuent à s'ajouter, même au-delà du plafond, et sans limite ». Même règle pour le LDDS, le LEP et le livret jeune : l'ajout des intérêts peut porter le solde au-dessus du plafond.

Deux conséquences pratiques :

1. Un livret au plafond continue de rapporter. Vous n'avez rien à faire : les intérêts s'ajoutent au 31 décembre, et l'année suivante ils produisent à leur tour des intérêts.
2. Une fois le plafond dépassé, vous ne pouvez plus rien verser, même 10 €, tant que le solde reste au-dessus. Pour reverser, il faut d'abord redescendre sous le plafond.

Un exemple chiffré

Prenons un Livret A rempli jusqu'au plafond, 22 950 €, au 1ᵉʳ janvier. Pour garder le calcul simple, supposons un taux de 1,7 % toute l'année et aucun mouvement.

• Intérêts de l'année : 22 950 × 1,7 % = 390,15 €.
• Solde au 31 décembre, intérêts ajoutés : 22 950 + 390,15 = 23 340,15 €, soit 390,15 € au-dessus du plafond.

Rien d'anormal : c'est exactement ce que prévoit la règle. Mais vous ne pouvez plus verser.

Supposons maintenant que vous retiriez 1 000 € en février pour une réparation :

• Solde après le retrait : 23 340,15 − 1 000 = 22 340,15 €.
• Ce que vous pourrez reverser plus tard : 22 950 − 22 340,15 = 609,85 €, et non 1 000 €.

Les 390,15 € d'intérêts ont pris une part de la place sous le plafond. Ce n'est pas une perte : l'argent est toujours sur le livret. Mais si vous comptiez « remettre ce que vous avez retiré », il faudra loger les 390,15 € restants ailleurs.

Dans la vraie vie, un dépôt ou un retrait en cours d'année ne rapporte pas « solde × taux » : les intérêts se comptent par quinzaine, et le calcul complet est détaillé dans Comment sont calculés les intérêts du Livret A.

Dans un budget, ces mouvements se comptent comme n'importe quel versement sur un livret : ce qui part vers le livret n'est pas une dépense, et ce qui en revient n'est pas une entrée. C'est le sujet de l'article Un versement sur votre PEA est-il une dépense ?, qui vaut aussi pour un Livret A.

Quand et comment le taux change

Le taux du Livret A est fixé par l'État, sur proposition de la Banque de France. Deux fois par an, celle-ci applique une formule légale basée sur l'inflation et sur les taux de court terme du marché monétaire (l'€STR), puis transmet sa recommandation au ministre de l'Économie. Les nouveaux taux entrent en vigueur au 1ᵉʳ février et au 1ᵉʳ août.

Pour le 1ᵉʳ août 2026, la Banque de France a retenu une inflation hors tabac de 1,52 % en moyenne sur six mois et un €STR moyen de 1,95 % de janvier à juin 2026. La formule donnait 1,7 % pour le Livret A, qui remontait ainsi depuis 1,5 %. Le LDDS suit le même taux.

Le LEP a sa propre formule, et le gouvernement peut s'en écarter. C'est ce qui s'est passé en août 2026 : la formule donnait 2,2 %, mais la Banque de France a proposé de maintenir le taux à 2,5 %, ce qui a été retenu. La prochaine révision possible est celle du 1ᵉʳ février 2027.

Un changement de taux s'applique à tout le monde le même jour, y compris aux livrets déjà ouverts : il n'y a pas de taux « garanti » au moment de l'ouverture, sauf pour le PEL. Sur une année, vos intérêts sont donc souvent calculés avec plusieurs taux : en 2026, 1,7 % en janvier, 1,5 % de février à juillet, puis 1,7 % d'août à décembre.

Ni impôt, ni prélèvements sociaux

Pour le Livret A, le LDDS, le LEP et le livret jeune, la règle est la même : les intérêts sont exonérés d'impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux. Le taux affiché est donc ce que vous touchez réellement, sans rien à déclarer.

C'est une vraie différence avec un livret bancaire classique, un CEL ou un PEL récents, dont les intérêts sont imposés : à taux affiché égal, ils rapportent moins une fois l'impôt payé.

Garanti et disponible, un livret réglementé est l'endroit habituel où ranger une épargne de précaution. Ce qu'il n'est pas, en revanche, c'est un investissement : il n'est pas fait pour faire fructifier une somme sur dix ans. La différence est expliquée dans Excédent, épargne, investissement : trois mots qu'on confond.

Cet article explique une méthode de calcul. Il ne constitue pas un conseil en investissement personnalisé.